Биткоин сумел восстановиться на 6000$ и, скорее всего, продолжит движение к единственному «медвежьему» FVG на дневном графике. В этом случае нас ждет дополнительный рост на 3-4 тысячи $. Однако следует напомнить, что любой рост биткоина в данное время – коррекция, а коррекция может завершиться в любой момент. В целом же, биткоин продолжает торговаться недалеко от своих годовых минимумов, а большинство независимых и незаинтересованных экспертов пророчат ему еще большее падение. Мы полностью согласны с этими прогнозами и считаем, что нисходящий тренд не завершен. Если опираться на исторические данные(что не всегда правильно), то биткоин после завершения «бычьего» тренда обычно корректируется 12-15 месяцев, в течение которых теряет до 75-90% стоимости. На сегодняшний день прошло 9,5 месяцев с момента образования нового ATH, а биткоин опустился чуть более, чем на 50%. Таким образом, падать «цифровому золоту» есть куда. Ни одного признака завершения «медвежьего» тренда нет: ни одного «бычьего» паттерна, ни слома «медвежьей» структуры. Фундаментальный фон также остается негативным: ФРС вряд ли в ближайшее время понизит ключевую ставку, капитал продолжает перетекать в сектор ИИ, спотовый спрос на биткоин остается слабым, геополитика – нестабильная, майнеры переводят свое оборудование под требования искусственного интеллекта.

Тем временем, стало известно, что так называемые компании-казначейства практически полностью остановили покупки биткоина. Капитализация таких компаний упала с 400 млрд $ до 272 млрд $ с прошлого октября, но количество монет на их балансах увеличилось с 950 тысяч до 1,14 млн. Таким образом, вывод очевиден. Компании продолжали скупать биткоин по любым ценам, что привело к убыткам почти на 100 млрд $. Напомним, что Strategy постоянно инвестировала любые средства в биткоин, не особо переживая о точках входа. Биткоин скупался по любой цене, на любые средства, в том числе заемные. К чему это приводит, трейдеры могут наблюдать прямо сейчас. Впервые за 6 лет Strategy вынуждены продавать «цифровое золото», чтобы расширить долларовые резервы для выплаты дивидендов по акциям, средства от продажи которых были направлены на покупку биткоина.

Общая картина BTC/USD на 1D.

На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящего тренда. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH была перенесена на 82 800$, так как сформирован новый LL(Lower Low). Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. Так как никаких сигналов о развороте тренда вверх по-прежнему нет, мы считаем, что падение будет продолжено. На дневном ТФ в области 68 000$ – 70 700$ сформирован «медвежий» FVG. Внутри этого паттерна могут быть сформированы новые сигналы на продажу. Однако на данный момент паттерн не был отработан.

Общая картина BTC/USD на 4Н.

На 4-часовом таймфрейме биткоин находится в нисходящей тенденции, однако общая коррекция может быть не завершена. Линия CHOCH, поддерживающая коррекцию, была преодолена. Линия CHOCH, поддерживающая новую нисходящую тенденцию, пролегает на уровне 65 600$. После снятия ликвидности на покупку начался рост, о чем мы предупреждали. В последнее время формируются только мелкие, локальные FVG, реакция на которые, как правило, очень слабая.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. Растет ли доллар на самом деле?

Обзор пары GBP/USD. Фунт не видит поводов для паники

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 13 июля

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 13 июля

Рекомендации по торговле BTC/USD:

Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершится. Последний «медвежий» паттерн FVG был сформирован в области 68 000$ – 70 700$ на дневном ТФ, поэтому эта область выступает областью POI для коротких позиций на ближайшие недели. На 4-часовом ТФ биткоин продолжает второй виток коррекции, но сделки на продажу все равно остаются более привлекательными, так как сейчас любой рост – это априори коррекция. На 4-часовом ТФ актуальных паттернов в данное время нет.

Пояснения к иллюстрациям:

CHOCH – слом трендовой структуры.

Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций.

FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции.

IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны.