S&P500

Обзор 09.05

Рынок США: рост и консолидация.

Главные индексы США в четверг : Доу + 0.6% NASDAQ + 1.1 % S&P500 + 0.6%.

S&P500: 5663, диапазон 5150-5800.

Фондовый рынок закрылся ростом по всем направлениям. Основные фондовые индексы закрылись около максимумов сессии с ростом от 0,6% до 1,1%.

Рынок подпитывался некоторыми приятными событиями в тарифной ситуации, а также заявлением президента Трампа о необходимости покупать акции сейчас.

Администрация Трампа объявила о торговой сделке с Великобританией, подогревая оптимизм относительно того, что сделки будут достигнуты с другими странами и что тарифы могут оказать меньшее влияние на мировую экономику, чем опасались.

Министр торговли Говард Лютник заявил, что базовый тариф в 10% останется в силе (как и ожидалось), добавив, что Великобритания закупит самолеты Boeing (BA 191,70, +6,14, +3,3%) на сумму 10 млрд долларов.

Во время интервью с журналистами президент Трамп сказал, что США очень близки к заключению торговых сделок с другими странами, указав, что тарифы на Китай «могут быть» снижены, если встреча в эти выходные пройдет успешно. Г-н Трамп добавил, что он может поговорить с председателем Си после встречи. По данным NY Post, поздние дневные сообщения показали, что США рассматривают возможность снижения тарифов на Китай до 50% на следующей неделе до начала длительных переговоров по торговому соглашению.

Казначейские облигации столкнулись с давлением продаж сегодня, в результате чего доходность 10-летних облигаций выросла на десять базисных пунктов, до 4,37%, а доходность 2-летних облигаций выросла на десять базисных пунктов, до 3,89%.

Факторы, повлиявшие на это ценовое движение, включали разочаровывающий отчет о производительности за первый квартал, который показал большее, чем ожидалось, снижение производительности в сочетании с большим, чем ожидалось, ростом затрат на рабочую силу на единицу продукции.

Кроме того, Федеральный резервный банк Нью-Йорка опубликовал свой апрельский обзор потребительских ожиданий, который не показал никаких изменений в ожиданиях инфляции на год вперед (3,6%), в то время как трехлетний прогноз увеличился с 3,0% до 3,2%. Пятилетний прогноз снизился с 2,9% до 2,7%.

Попутно Казначейство США продало 30-летние облигации на сумму 25 млрд долларов в связи со слабым спросом.

С начала года:

Dow Jones Industrial Average: -2.8% S&P 500: -3.7% S&P Midcap 400: -5.5%.

Nasdaq Composite: -7.2% Russell 2000: -9.1%.

Обзор экономических данных:

Еженедельные первичные требования по безработице в 228 тыс. (консенсус 238 тыс.); предыдущие: 241 тыс.,

Еженедельные повторные требования в 1,879 млн; предыдущие были пересмотрены до 1,908 млн с 1,916 млн.

Главный вывод из отчета — снижение первичных требований по безработице — опережающий индикатор — по сравнению с предыдущей неделей, поскольку это оставляет первичные требования на уровне, который соответствует довольно прочному рынку труда и далек от уровней, подобных рецессии.

Производительность Q1-Prel: -0,8% (консенсус: -0,4%); предыдущие были пересмотрены до 1,7% с 1,5%.

Затраты на рабочую силу за единицу Q1-Prel: 5,7% (консенсус: 4,0%); Предыдущий показатель был пересмотрен с 2,2% до 2,0%.

Главный вывод из отчета — скачок удельных затрат на рабочую силу, вызванный слабой производительностью, хотя отчеты о доходах за первый квартал в целом не показали сильного давления на маржу прибыли в результате более высоких затрат на рабочую силу.

Мартовские оптовые запасы: 0,4% (консенсус 0,5%); предыдущий показатель: 0,3%.

Заглядывая в пятницу, в календаре нет экономических данных по США.

Энергетика: нефть Брент — 63.30 доллара — нефть выросла примерно на 2 доллара на оптимизме о вероятном заключении торгового соглашения США-Китай.

Вывод: мы зафиксировали профиты по покупкам от минимумов апреля по рынку США — инструмент SPX. Прибыль составила более 10% от размера нашего счета. Мы забрали прибыли также по покупкам золота и EURUSD в связи с сигналами о возможном развороте доллара к росту. Таким образом, у нас есть очень большой резерв средств для покупок рынка США в случае его сильного снижения - прибыль по рынку США и золоту и евро суммарно более 20% от размеров нашего счета за последний месяц.

Мы по прежнему держим покупки рынка США.

Макаров Михаил, еще больше аналитики:

https://www.instaforthtex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instatradegroup.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov